退休前高收入 宜買RRSP 退休收入降 選免稅儲蓄
今天限期前專家意見供參考
【明報專訊】一年一度的報稅季又將到來，市民在3月1日晚上11時限期前購買RRSP。但是應買RRSP還是TSFA？
很多人拿不定主意，而且有關RRSP的廣告又是鋪天蓋地，讓許多人以為，購買這個是最明智也是對自己財務狀況最好的做法。但有專家表示，這是因人而異，購買哪一種，每個人的考量都不一樣。
多倫多TriDelta Financial負責人Ted Rechtshaffen稱，註冊退休儲蓄計劃(RRSP)和免稅儲蓄帳戶(TFSA)，兩者都是個人儲蓄帳戶，通過少交稅款來幫助增加儲蓄。
RRSP專門用於幫助您節省退休金，但前提是報稅人必須有收入，而TFSA則適用於各種儲蓄目標，且對報稅人沒有收入的要求。
齊家諮詢管理公司的的發言人表示，RRSP最重要的功能就是抵稅或延稅，比較適合退休前收入高，退休後收入低的人群。
「RRSP的購買量，限於報稅人前一年年收入的18%，還不能超過當年的最高限額，2017年的最高額度為26010元。裡面的存款如果在退休之前就取出來，會被當做當年的收入而要交稅，除非是用於首次置業或用於上學。之後只要在10至15年內把錢還進來，就不會被打稅。另外用這筆錢去投資也是免稅的。」
而TFSA報稅人每年最多只能買5500元，總額在2018年不能超過57500元。不過這一個儲蓄帳戶的好處是，它隨時可以取出存款而不會被打稅，用於投資也不會被打稅。
發言人表示，「如果報稅人的年收入在5萬以上，報稅之後有很大可能會被稅局要求補稅，那這時購買RRSP，就能幫助降低收入額，等退休時收入減少，就可以享受在低稅階交稅的好處。而TFSA就沒有這個作用。」
如果報稅人的收入水平在退休之後不會有太大變化，那使用TFSA可能會更好。根據Rechtshaffen的說法，如果收入在退休後不降反升，則TFSA就更適合了。
想像一下，張某從25歲時開始工作，年收入4萬元。他的稅率為20.05％。
假設張某的收入保持穩定，收入增長略高於通貨膨脹率，他退休前和退休後的開支額度基本相同。
如果在退休時他的收入是通貨膨脹調整後的5萬元，在沒有稅收政策變化的情況下，他的徵稅為29.65％，則RRSP對張某則沒什麼用處。
相反，如果張某能活到90歲，並且持續不斷地投資於TFSA，在90歲時他TFSA帳戶內就已經有40萬元。
在此情況下，即便張某退休時仍保持20.05％的稅率，RRSP也不會為他提供稅收優惠。而且他從RRSP帳戶內取出的錢，很可能會讓他超過保證收入補貼(GIS)的收入門檻，讓他無法享受到這個低收入人員的福利。另一方面，如果張某是從TFSA帳戶中獲得退休收入，政府不會將其計入收入，這意味着這筆資金對他的受益資格沒有任何影響。
