該選擇供TFSA還是RRSP？

從2013年起，TFSA供款上限從原來的5,000元(2009年從年起)提高到5,500元。一年之計在於始，現在該是你計劃2015年TFSA年RRSP及供款的時候了。

　　原來，你的退休儲蓄只有兩種戶口：非註冊投資或註冊退休儲蓄計劃(RRSP)。但現在多了免稅儲蓄帳戶(TFSA)，你該如何選擇呢？這三種戶口的稅務計算和稅收的時間各有不同，讓我們看看其差異會對我們的退休存款產生什麼樣的影響：

　　RRSP的供款可減稅，非註冊投資或TFSA的供款則不能。RRSP及TFSA有供款的限額，2014年RSP供款上限是24,270美元。RSP及TFSA的供款即使是來自借貸，其利息亦不能抵扣收入，但有好處則是其投資增長分別能延稅及免稅﹔非註冊投資如是借款投資，其利息可以扣稅。

　　TFSA尚未供款的餘額可以無限期使用，而且提款可在下一年度產生新的額度。RRSP有年齡限制，只供到71歲止。RRSP提款時要上稅，可能會影響退休後的政府福利，而且71歲後設有最低提款限額。

　　這樣，哪個選擇是最適合你呢？一個基本規則是，推算在你退休前及退休後你的邊際稅率(Marginal稅率)──包括政府福利會受收入影響的程度。如果退休後收入較低，則供RRSP可能更為有利。如果退休後邊際稅率是等於或高於你退休前的稅率，TFSA可能更省稅。

　　本專欄由專業財務策劃師大衛DAI及RICHARD CUI提供。